Вертикаль справедливости

ЦБ все меньше доверяет банковским балансам. В ближайшее время масштабной перепроверке может быть подвергнута справедливая — рыночная — стоимость недвижимости, ценных бумаг и производных инструментов, отраженная банкирами в отчетности. Санкции за ее искажение — вплоть до отзыва лицензии.

О мерах по контролю за достоверностью отражения банками активов по справедливой стоимости (недвижимость, ценные бумаги и производные финансовые инструменты) "Ъ" рассказал зампред Банка России Михаил Сухов. По его словам, специальные рекомендации на эту тему теруправлениям ЦБ в ближайшее время будут опубликованы в "Вестнике Банка России". В них представителям регулятора будет предложено перепроверять банковские "справедливые" оценки как минимум по итогам года, а в отдельных случаях и чаще (см. справку).

Поводом для написания этих рекомендаций, по словам господина Сухова, стали серьезные сомнения регулятора в адекватности справедливой стоимости недвижимости, ценных бумаг и производных финансовых инструментов, отраженной на балансах банков. По оценкам Банка России, на них приходится 13,5% всех активов банковской системы (почти 6,5 из 48 трлн руб.), при этом риск фальсификации их справедливой стоимости регулятор оценивает как "достаточно высокий". "Сейчас вопрос контроля за достоверностью отражения банками в отчетности справедливой стоимости активов никак не урегулирован в документах Банка России",— говорит Михаил Сухов.

В качестве одного из последних ярких примеров существенного искажения справедливой стоимости активов в ЦБ приводят случай банка "Витас". В нем облигации государственного валютного займа СССР 1982 года выпуска номиналом 2 млн руб., реальной стоимостью (с учетом деноминации российской валюты) около 2 тыс. руб., были отражены в балансе в оценке 2 млрд руб., хотя выплаты государства по этим бумагам заморожены. "Либо другой случай, вызывавший у нас сомнения: недвижимость с баланса компании, аффилированной с лицом, контролирующим банк, оказывается на балансе банка, существенно увеличивая стоимость его активов",— говорит Михаил Сухов, не раскрывая название банка. В большинстве случаев отражение активов по завышенной справедливой стоимости имеет целью увеличить капитал в отчетности либо скрыть вывод активов, что, по сути, две стороны одной медали, заключает он.

Перечень контрольных мероприятий, которые будут проводить представители Центробанка, достаточно длинный, указывают в Банке России. На самом общем уровне терпуправлениям будет рекомендовано проверять, придерживается ли банк при оценке активов по справедливой стоимости международных стандартов финансовой отчетности. Следующий этап — проверка формального наличия у банка внутренних документов, регламентирующих вопросы оценки активов по справедливой стоимости, уровня, на котором эти документы утверждены (оптимально совет директоров, правление или его председатель), а также регулярности внесения в них корректировок. Третий этап контроля — по существу. Здесь, по замыслу ЦБ, проверяющие должны будут проанализировать, насколько приближено к реальности содержание утвержденных банком документов. В частности, адекватные ли исходные данные для оценки использует банк — например, о котировках ценных бумаг, отраженных на его балансе, а при их отсутствии — о котировках аналогичных активов. Действительно ли сходны в достаточной степени оцениваемые активы и те, что выбраны для сравнения? Каковы и сколько источников исходной информации у банка, насколько они независимы? Не "накручивает" ли банк котировки ценных бумаг в результате договорных сделок для завышения их справедливой стоимости? И так далее.

При выявлении недостоверности оценок справедливой стоимости активов последствия для банков могут варьироваться, начиная от вызова на беседу в ЦБ до запрета на вклады, а в особых случаях — и до отзыва лицензии. Риски субъективности проверяющих будут компенсироваться традиционным образом. "У банка есть возможность обратиться с жалобой на действия главка в центральный аппарат ЦБ либо оспорить их в суде",— сообщил господин Сухов, уточнив, что жесткие санкции предполагаются исключительно для вопиющих случаев фальсификации.

ЦБ действует в рамках общемировой практики, указывают эксперты и участники рынка. "В развитых странах банки действительно имеют подробные методики и набор процедур по оценке справедливой стоимости своих активов",— говорит партнер компании "Эрнст энд Янг" Авет Миракян. Имеют такие методики и процедуры и многие крупные российские игроки, указывают банкиры. "В частности, в группе ВТБ это обязательное для выполнения требование подразделения по управлению рисками, мы с 2008 года оцениваем справедливую стоимость активов на ежедневной основе",— говорит зампред правления ВТБ Герберт Моос.

Впрочем, в России немало и злоупотреблений, признают аудиторы. "Мы в своей работе видим, что банки зачастую искажают справедливую стоимость активов, но причина этого вовсе не отсутствие методик, а нежелание приводить содержание в соответствие с формой,— рассуждает господин Миракян.— У многих игроков просто не хватает капитала, чтобы дальше развивать бизнес, и, искажая стоимость активов, они скрывают нарушения нормативов, которые могут привести и к отзыву лицензии".

Не думаю, что в результате всем банкам массово придется пересчитывать справедливую стоимость своих активов либо подвергаться жестким санкциям, продолжает господин Миракян. "Скорее всего, цель ЦБ — иметь возможность корректировки банковских оценок в случаях масштабных злоупотреблений, хотя нельзя отрицать, что по активам, не имеющим "рынка" и оцениваемым на базе моделей, оценки могут сильно варьироваться, а значит, довольно высок и риск субъективизма",— говорит он. "В МСФО существует целый стандарт (IFRS13), посвященный тому, как определять справедливую стоимость при наличии рынка и в его отсуствие,— рассуждает партнер компании "ПрайсвотерхаусКуперс Аудит" Галина Рыльцова.— В такой ситуации при адекватной оценке актива банком его оценка вряд ли будет радикально отличаться от той, что сделает регулятор, и спровоцирует серьезные санкции". В случае же, когда имеет место умышленное завышение оценки, санкции могут быть вполне оправданны, заключает она.

Размещение рекламы в каталоге

Перейти в раздел:  Банки, Банковские услуги, Кредиты, Депозиты