Будут новые люди и новые деньги. Сбудется ли прогноз тридцатилетней давности

Азер Садыгов

Женская эра в Международном валютном фонде продолжается. 1 октября к своим обязанностям приступила новый управляющий директор и председатель Исполнительного совета МВФ болгарка Кристалина Георгиева. Ей придется принимать важнейшие для мировой финансовой системы решения.

Примечательно то, что Георгиеву выбрали на безальтернативной основе при полной поддержке стран ЕС. Также любопытно то, что под выборы были сняты возрастные ограничения для этой должности – раньше возглавить фонд мог человек не старше 65 лет, а действующий директор не мог работать дальше по достижению семидесятилетия (Кристалине Георгиевой сейчас 66 лет). Ее предшественница Кристин Лагард не доработала до конца своего второго срока два года, сменив пост директора – распорядителя МВФ на весьма престижную должность председателя Европейского центрального банка.

Почему же на  самом деле заменили главу МВФ? И почему всякий раз «подходящий»  повод для замены как нельзя во время подворачивается  с новым  экономическим  кризисом?  И не так важно – это сексуальный скандал, как было в случае с Домиником Стросс – Канном, кстати, потом полностью оправданным, или новое назначение, как в случае с Кристин Лагард.  Вряд ли причиной ухода Лагард стало и давнее коррупционное дело о 400 миллионах евро, взысканных по ее инициативе бывшим владельцем Adidas Бернаром Тапи с французского банка Credit Lyonnais. Кадровые изменения в МВФ нужно рассматривать в контексте более важных мировых событий и тенденций.

МВФ – институт, рожденный Бреттон - Вудской системой, чтобы привязывать курсы валют к золоту и регулировать взаимозачеты между странами.  По сути, это организация, наделенная правом давать финансовую помощь  для стабилизации экономик  менее развитых стран. Но так было изначально, с момента учреждения фонда в 1944 году. Фактически же, уже более сорока лет, после Ямайской конференции 1976 года, на которой были сняты привязки валют к золоту, острая необходимость в МВФ для мира отпала.  Основная функция МВФ сейчас сводится к тому, чтобы выдавать кредиты на выгодных только для самого фонда условиях, без учета интересов заемщиков. Бытует  мнение, что все просят с протянутой рукой у МВФ. На самом деле, все обстоит наоборот - МВФ навязывает кредиты, подчиняя  внешнему контролю политические элиты стран - должников. Кредиты МВФ выдаются в долларах, а так как США являются крупнейшим донором фонда, становится понятно, кто является главным выгодополучателем от деятельности МВФ.  По большому счету, фонд  должен был прекратить свое существование после Ямайской конференции, но по определенным причинам его сохранили. Звездный час МВФ еще только наступает.

В этом контексте интересна пророческая статья в британском журнале The Economist от 9 января 1988 года. Она называется «Приготовьтесь к мировой валюте». 31 год назад издание пишет: «Через тридцать лет американцы, японцы, европейцы и люди во многих других богатых странах, а также в некоторых относительно бедных, скорее всего, будут расплачиваться  за покупки в единой валюте. Цены будут указаны не в долларах, иенах или немецких марках, а, скажем, в «фениксе». Компании и покупатели будут отдавать предпочтение «фениксу», потому что он будет более удобным, чем сегодняшние национальные валюты, которые  станут причиной  разрушения экономики в конце ХХ века».

Время, описанное в The Economist, пришло. Наступило  понимание того, что тот валютный (долларовый) мир, в котором мы сейчас живем, заканчивается. Доллар, как мировая валюта, больше работать не будет. Человечество на пороге перехода к новой финансовой модели.

Еще в 1944 году в повестке дня  Бретон-Вудской конференции, на которой закладывались основные правила финансового миропорядка, и которая предопределила такие международные институции, как МВФ, Мировой банк, ВТО, остро стоял вопрос о том, какая валюта возьмет на себя роль мировой. Представитель английской делегации  знаменитый экономист  Джон Мейнард Кейнс  жестко стоял на позиции того, что нельзя выбрать в качестве  мировой валюту  отдельной страны, а необходимо ввести для этих институтов новую мировую валюту (тогда он ее назвал «банкор»).  Представители реального сектора Америки прекрасно понимали, чем это грозит для американской экономики, и также были против превращения  доллара в мировую валюту. В последствии это назвали «парадоксом Триффина». Американский экономист Роберт Триффин был одним из основных критиков международных расчетов в валюте одной страны.  Несмотря на все баталии, доллар все таки стал мировой валютой. И основную роль сыграл тот аргумент, что ВВП Америки составлял тогда 52 процента от мирового.

Если ученые и политики только критиковали Бреттон-Вудскую систему, то генерал де Голль, добивавшийся реальной финансовой независимости Франции от Америки, предпринял в 1965 году вполне конкретный демарш, когда привез в США – кораблями и самолетами – груз долларов с требованием обменять их на французское золото, хранившееся в Федеральной резервной системе. Эта история хорошо известна. Французский президент бросил вызов гегемонии доллара, заявив, что не представляет никакого другого стандарта для международных расчетов, кроме золота.  Американцы золото отдали, и это стало неприятным для Америки прецедентом. Насколько верна конспирологическая  теория о том, что студенческие волнения 1968 года и последующий уход  де Голля с поста президента – месть США, остается только гадать.

Через 25 лет на фоне очередного экономического кризиса  стала понятна  несостоятельность  Бреттон – Вудских соглашений.  В 1969 году снова стал вопрос о введении единой мировой валюты и МВФ принял соответствующее решение. Только назвали новую валюту не «банкор», а «специальные права заимствования» или SDR – Special Drawing Rights. Кроме международной резервной валюты SDR используется, как расчетное средство МВФ. В 1971 году даже была проведена первая эмиссия. Но Ямайская конференция 1976 года опять вернула доллару статус мирового платежного инструмента.  И это перетягивание каната продолжалось бы еще долго, если бы не новые глобальные вызовы и трансформации. После острейшего экономического  кризиса 2007 – 2009 годов вновь начал обсуждаться тема о переходе мира на новую валюту. Точнее, предлагалась модель, основанная также на SDR. В 2010 году была даже произведена новая эмиссия, гораздо крупнее по объему, нежели предыдущая. Но тогда это закончилось смещением главы МВФ Стросс-Кана и доллар восстановился в своих позициях.

Каждый раз на протяжении всего существования Бреттон - Вудской системы происходили кризисы, которые сопровождались увольнениями должностных лиц либо какими-то другими общемировыми сенсациями. И все это ради того, чтобы доллар оставался мировой валютой.

Сегодня даже американцы поняли, что существование доллара, как универсального средства международных платежей, уже давно под вопросом. А как войти в новый валютный мир и не допустить, при этом, краха американской экономики? Ответ очевиден. Нужно держать этот процесс под жестким контролем. А значит - контролировать МВФ. Это стало особенно актуально после недавней речи главы Банка Англии Марка Карни в Джексон Холле. Мы уже писали об этом в одной из наших предыдущих статей. По мнению английского банкира, доллар нужно заменить на какую-либо глобальную цифровую валюту.

В этом контексте недавняя смена главы МВФ не выглядит такой уж поспешной. И отражает скрытые от публики противоречия в англосаксонском мире, извечную тайную борьбу Великобритании и США за финансовую власть в мире. Эта борьба затрагивает и других европейских союзников Америки, то и дело поглядывающих на сторону и выстраивающих свои сценарии  будущих глобальных перемен.  Вспомним, как недавно Трамп одернул французского президента, предложившего дать пятнадцатимиллиардный кредит Ирану. Это прозвучало, как напоминание о том, кто в доме хозяин.

Как бы парадоксально это ни звучало, но проблема мира в запредельном уровне его индустриализации.  Научно-технический прогресс  уперся в пределы своего роста. И стало ясно, что без смены финансовой модели – то ли прямой золотой стандарт, то ли каким-то образом  комбинированный, то ли полностью цифровой – двигаться дальше невозможно.  Без принятия этого решения нас ждут серьезные катаклизмы и хаос. Это коснется каждого. Вопрос в том, на какую модель перейти и каким образом? И кто из глобальных игроков получит контрольный пакет?